خيارات الأسهم لغير الموظفين

الصفحة الرئيسية 187 المادة 187 خیارات الأسھم للموظفین صحائف الوقائع عادة ما تستخدم خطط خیارات الأسھم کوسیلة للشرکات لمکافأة الإدارة العلیا والموظفین الرئیسیین وربط مصالحھم مع مصالح الشرکة والمساهمین الآخرین. بيد أن المزيد والمزيد من الشركات تعتبر الآن جميع موظفيها مفتاحا. ومنذ أواخر الثمانينيات، ازداد عدد الأشخاص الذين لديهم خيارات الأسهم بنحو تسعة أضعاف. في حين أن الخيارات هي الشكل الأكثر وضوحا للتعويض عن حقوق الملكية الفردية، الأسهم المقيدة، الأسهم الوهمية، وحقوق تقدير الأسهم نمت في شعبيتها وتستحق النظر أيضا. ولا تزال الخيارات العريضة القاعدة هي القاعدة السائدة في شركات التكنولوجيا المتقدمة، وأصبحت تستخدم على نطاق أوسع في صناعات أخرى أيضا. الشركات الأكبر حجما والمتداولة بشكل عام مثل ستاربكس و سوثويست إيرلينس و سيسكو توفر الآن خيارات الأسهم لمعظم أو كل موظفيها. العديد من غير التكنولوجيا العالية، والشركات التي عقدت عن كثب والانضمام إلى صفوف أيضا. واعتبارا من عام 2014، قدر المسح الاجتماعي العام أن 7.2 موظفا لديها خيارات الأسهم، بالإضافة إلى ربما مئات الآلاف من الموظفين الذين لديهم أشكال أخرى من حقوق الملكية الفردية. وهذا هو أدنى من ذروته في عام 2001، ومع ذلك، عندما كان عدد حوالي 30 أعلى. وجاء هذا التراجع نتيجة للتغيرات في القواعد المحاسبية وزيادة الضغط على المساهمين للحد من التخفيف من منح حقوق الملكية في الشركات العامة. ما هو خيار الأسهم خيار الأسهم يعطي الموظف الحق في شراء عدد معين من الأسهم في الشركة بسعر ثابت لعدد معين من السنوات. ويسمى السعر الذي يقدم فيه الخيار سعر المنحة وهو عادة سعر السوق في الوقت الذي تمنح فيه الخيارات. ويأمل الموظفون الذين منحوا خيارات الأسهم أن يرتفع سعر السهم وأن يتمكنوا من الحصول على النقد من خلال ممارسة (شراء) السهم بسعر المنحة الأدنى ثم بيع الأسهم بسعر السوق الحالي. هناك نوعان رئيسيان من برامج خيارات الأسهم، ولكل منها قواعد فريدة وعواقب ضريبية: خيارات الأسهم غير المؤهلة وخيارات الأسهم الحافزة (إسو). يمكن لخيارات خيار الأسهم أن تكون وسيلة مرنة للشركات لتبادل الملكية مع الموظفين، مكافأة لهم للأداء، وجذب والاحتفاظ الموظفين دوافع. وبالنسبة للشركات الصغيرة الموجهة نحو النمو، تعد الخيارات وسيلة رائعة للحفاظ على السيولة النقدية مع إعطاء الموظفين جزءا من النمو المستقبلي. كما أنها ذات معنى للشركات العامة التي تكون خطط منافعها راسخة، ولكن الذين يريدون إشراك الموظفين في الملكية. وعادة ما يكون التأثير المخفف للخيارات، حتى عند منحها لمعظم الموظفين، صغيرا جدا ويمكن تعويضه عن طريق الإنتاجية المحتملة واستحقاقات الاحتفاظ بالموظفين. غير أن الخيارات ليست آلية للمالكين الحاليين لبيع الأسهم وعادة ما تكون غير مناسبة للشركات التي يكون نموها مستقبلا غير مؤكد. ويمكن أيضا أن تكون أقل جاذبية في الشركات الصغيرة، التي عقدت بشكل وثيق التي لا تريد أن تذهب العامة أو بيعها لأنها قد تجد صعوبة في إنشاء سوق للأسهم. خيارات الأسهم وملكية الموظفين هي ملكية الخيارات يعتمد الجواب على من تسأله. ويرى المؤيدون أن الخيارات هي ملكية حقيقية لأن الموظفين لا يحصلون عليها مجانا، ولكن يجب أن يضعوا أموالهم الخاصة لشراء الأسهم. غير أن آخرين يعتقدون أنه نظرا لأن خطط الخيار تسمح للموظفين ببيع أسهمهم بعد فترة قصيرة من منحهم، فإن هذه الخيارات لا تخلق رؤية ومواقف ملكية طويلة الأجل. إن الأثر النهائي لأي خطة ملكية للموظف، بما في ذلك خطة خيار الأسهم، يعتمد كثيرا على الشركة وأهدافها للخطة، والتزامها بإيجاد ثقافة ملكية، وكمية التدريب والتعليم التي يضعها في شرح الخطة، وأهداف الموظفين الفرديين (سواء كانوا يريدون نقدا عاجلا وليس آجلا). في الشركات التي تظهر التزاما حقيقيا لخلق ثقافة الملكية، خيارات الأسهم يمكن أن يكون حافزا كبيرا. شركات مثل ستاربكس، سيسكو، وغيرها الكثير تمهد الطريق، تبين مدى فعالية خطة خيار الأسهم يمكن أن يكون عندما يقترن التزام حقيقي لمعالجة الموظفين مثل أصحابها. اعتبارات عملية عموما، عند تصميم برنامج الخيارات، تحتاج الشركات إلى النظر بعناية في مقدار المخزون الذي يرغبون في إتاحته، الذين سيحصلون على خيارات، ومقدار العمالة سوف تنمو بحيث يتم منح العدد الصحيح للأسهم كل عام. وهناك خطأ شائع يتمثل في منح خيارات كثيرة جدا في وقت قريب جدا، دون ترك أي مجال لخيارات إضافية للموظفين في المستقبل. إن أحد أهم الاعتبارات في تصميم الخطة هو الغرض منه: هل الخطة تهدف إلى إعطاء جميع الموظفين الأسهم في الشركة أو لمجرد توفير فائدة لبعض الموظفين الرئيسيين هل ترغب الشركة في تعزيز ملكية طويلة الأجل أم أنها استحقاق لمرة واحدة هل الخطة تهدف إلى خلق ملكية الموظفين أو مجرد وسيلة لخلق استحقاق إضافي للموظفين ستكون الإجابات على هذه الأسئلة حاسمة في تحديد خصائص الخطة المحددة مثل الأهلية والتخصيص والاستحقاق والتقييم وفترات الحجز ، وسعر السهم. ننشر كتاب خيارات الأسهم، دليل مفصل للغاية لخيارات الأسهم وخطط شراء الأسهم. البقاء إنفورمدفاست إجابات الموظفين خطط خيارات الأسهم العديد من الشركات تستخدم خطط خيارات الأسهم الموظف لتعويض، والاحتفاظ بها، وجذب الموظفين. هذه الخطط هي عقود بين الشركة وموظفيها تمنح الموظفين الحق في شراء عدد محدد من أسهم الشركة بسعر ثابت في غضون فترة معينة من الزمن. وغالبا ما يسمى السعر الثابت المنحة أو سعر ممارسة الرياضة. ويأمل املوظفون املمنوحون يف خيارات املخزون يف الربح من خالل ممارسة خياراتهم لسراء اأسهم بسعر التمارين عندما يتم تداول الأسهم بسعر اأعلى من سعر املمارسة. الشركات في بعض الأحيان إعادة تقييم السعر الذي يمكن ممارسة الخيارات. وقد يحدث ذلك، على سبيل المثال، عندما ينخفض ​​سعر سهم الشركة إلى ما دون سعر الممارسة الأصلية. تقوم الشركات بإعادة تقييم سعر الممارسة كوسيلة للاحتفاظ بموظفيها. إذا نشأ نزاع حول ما إذا كان للموظف الحق في خيار أسهم، فلن يتدخل المجلس الأعلى للتعليم. ويغطي قانون الولاية، وليس القانون الاتحادي، هذه المنازعات. ما لم يكن العرض مؤهلا للإعفاء، تستخدم الشركات نموذج S-8 بشكل عام لتسجيل الأوراق المالية التي يتم تقديمها بموجب الخطة. على قاعدة بيانات سيكس إدغر. يمكنك العثور على نموذج الشركة S-8، واصفا الخطة أو كيف يمكنك الحصول على معلومات حول الخطة. يجب عدم الخلط بين خطط خيارات أسهم الموظفين وبين مصطلح إوبس أو خطط ملكية الأسهم للموظفين. (ففم) ففم راكو المواضيع راكو غير الموظفين خيارات الأسهم هذه المقتطفات مأخوذة من ففم 10-K رفعت مارس 2، 2009. غير الموظفين خيارات الأسهم فيما يتعلق باعتماد سفاس 123R في 1 يناير، 2006 قامت الشركة بإعادة تصنيف ما يقرب من 116،000 من رأس المال المدفوع الإضافي إلى المطلوبات الحالية ل 9،000 سهم تتعلق بخيارات الأسهم القائمة المصدرة لغير الموظفين وفقا ل إيتف رقم 00-19، المحاسبة عن الأدوات المالية المشتقة المفهرسة، و المحتمل استقر في، company146s الأسهم الخاصة. كما هو مطلوب من قبل سافاس 123R، قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى حوالي 56،000 كما في 31 ديسمبر 2006، والتي خفضت مصاريف التعويض بنحو 60،000 في السنة المنتهية في 31 ديسمبر 2006. كما في 31 ديسمبر 2008، أعاد قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى 20،800 تقريبا، مما أدى إلى تخفيض مصاريف التعويض بنحو 6،000 للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2008. كما في 31 ديسمبر 2007، أعادت الشركة قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى 15،000 تقريبا، وقد تم تسجيل قيمة هذه الخيارات كمصروف وزيادة في رأس المال المدفوع الإضافي وفقا للقيمة الدفترية 25. إن القيمة العادلة ل تم تقدير خيارات أسهم غير الموظفين باستخدام نموذج تسعير خيارات بلاك سكولز باستخدام مجموعة االفتراضات التالية: إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة) تتمة ال توجد خيارات أسهم لغير الموظفين متلكها أو متارسها خالل السنة املنتهية في 31 ديسمبر 2008 أو 2007. إن األسهم الصادرة لغير املوظفني عند ممارسة خيارات األسهم هي أسهم جديدة. فيما يتعلق باعتماد المعيار رقم 123R في 1 يناير 2006، قامت الشركة بإعادة تصنيف حوالي 116،000 من رأس المال المدفوع الإضافي إلى المطلوبات الحالية ل 9،000 سهم تتعلق بخيارات الأسهم القائمة المصدرة لغير الموظفين وفقا لإصدار إيتف رقم 00 -19، محاسبة األدوات المالية المشتقة المفهرسة، والمحتملة في شركة. كما هو مطلوب من قبل سافاس 123R، قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى حوالي 56،000 كما في 31 ديسمبر 2006، والتي خفضت مصاريف التعويض بنحو 60،000 في السنة المنتهية في 31 ديسمبر 2006. كما في 31 ديسمبر 2008، أعاد قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى 20،800 تقريبا، مما أدى إلى تخفيض مصاريف التعويض بنحو 6،000 للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2008. كما في 31 ديسمبر 2007، أعادت الشركة قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى 15،000 تقريبا، وقد تم تسجيل قيمة هذه الخيارات كمصروف وزيادة في رأس المال المدفوع الإضافي وفقا للقيمة الدفترية 25. إن القيمة العادلة ل تم تقدير خيارات أسهم غير الموظفين باستخدام نموذج تسعير خيارات بلاك سكولز باستخدام مجموعة الافتراضات التالية: ألينسنتر ملاحظات حول البيانات المالية الموحدة (لم تكن هناك خيارات أسهم لغير الموظفين متلكها أو متارسها خالل السنة املنتهية في 31 ديسمبر 2008 أو 2007. إن األسهم الصادرة لغير املوظفني عند ممارسة خيارات األسهم هي أسهم جديدة. هذا المقتطف مأخوذ من ملف ففم 10-Q المودع في 29 أكتوبر 2008. خيارات الأسهم غير المتعلقة بالموظفين قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة ل 5،750 خيارا كما في 30 سبتمبر 2008، مما أدى إلى حوالي 6،000 تأثير على مصروفات التعويضات في الأشهر التسعة الأولى من عام 2008. وقدرت القيمة العادلة لخيارات األسهم من غير املوظفني ب 20،800 باستخدام نموذج تسعير خيارات بلاك سكولز مع معدل فائدة خال من املخاطر يتراوح من 1،6 إلى 2،3 وتقلب يتراوح من 49،5 إلى 66،0 والتقلب املرجح البالغ 60،5 و عمر حياة متوقع يتراوح بين 0.29 إلى 3.55 سنة. لم تكن هناك خيارات أسهم غير الموظفين المكتسبة أو التي تم ممارستها خلال الربع المنتهي في 30 سبتمبر 2008 أو 2007. هذا المقتطف مأخوذ من ملف ففم 10-Q المودع في 30 يوليو 2008. خيارات أسهم غير الموظفين قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة ل 5،750 في 30 يونيو 2008، مما أدى إلى حوالي 6،000 تأثير على مصروفات التعويضات في الأشهر الستة الأولى من عام 2008. وقدرت القيمة العادلة لخيارات أسهم غير الموظفين ب 20،800 باستخدام نموذج تسعير الخيار بلاك سكولز، مع معدل فائدة خال من المخاطر يتراوح بين 2،1 و 3،4، وتذبذب يتراوح بين 44،1 و 66،8، وتقلب مرجح قدره 62،9، وعمر خيار متوقع يتراوح بين 0.54 و 3.80 سنة. لم تكن هناك خيارات أسهم غير الموظفين التي تم منحها أو ممارستها خالل الربع المنتهي في 30 يونيو 2008 أو 2007. إيضاحات حول القوائم المالية الموحدة غير المدققة) تتمة (هذا المقتطف مأخوذ من إيداع شركة ففم 10-Q بتاريخ 30 أبريل 2008. غير الموظف خيارات األسهم قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة ل 6،250 خيار كما في 31 مارس 2008 والتي لم ينتج عنها أي تأثير على مصاريف التعويضات في الربع األول من عام 2008. وقدرت القيمة العادلة لخيارات األسهم غير العاملة ب 16،000 باستخدام األسود) - نموذج تسعير الخيارات، مع معدل فائدة خال من المخاطر يتراوح بين 1.6 و 1.8، وتقلب تتراوح بين 56.7 إلى 68.8، والتقلب المرجح 61.4، والعمر الافتراضي المتوقع من 0.79 إلى 4.04 سنوات. لم تكن هناك خيارات أسهم غير الموظفين المكتسبة أو الممارسة خلال الربع المنتهي في 31 مارس 2008 أو 2007. هذه المقتطفات مأخوذة من ففم 10 K المقدمة 28 فبراير 2008. غير الموظفين خيارات الأسهم فيما يتعلق باعتماد سفاس 123R في 1 يناير 2006 قامت الشركة بإعادة تصنيف ما يقرب من 116،000 من رأس المال المدفوع الإضافي إلى المطلوبات الحالية ل 9،000 سهم تتعلق بخيارات الأسهم القائمة المصدرة لغير الموظفين وفقا ل إيتف رقم 00-19، المحاسبة عن الأدوات المالية المشتقة المفهرسة إلى، والمحتملة استقرت في، شركة الأسهم الخاصة. كما هو مطلوب من قبل سافاس 123R، قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى حوالي 56،000 كما في 31 ديسمبر 2006، والتي خفضت مصاريف التعويض بنحو 60،000 في السنة المنتهية في 31 ديسمبر 2006. في 31 ديسمبر 2007، إعادة قیاس القیمة العادلة لھذه الخیارات إلی حوالي 15،000، مما قلص مصروفات التعویضات بحوالي 41،000 للسنة المنتھیة في 31 دیسمبر 2007. وفي وقت المنحة، تم تسجیل قیمة ھذه الخیارات کمصاریف وزیادة في المدفوعات الإضافیة وفقا ل أب رقم 25. وقد تم تقدير القيمة العادلة لخيارات أسهم غير الموظفين باستخدام نموذج تسعير الخيار بلاك سكولز باستخدام مجموعة من الافتراضات التالية: لم تكن هناك خيارات أسهم غير الموظفين المكتسبة أو الممارسة خالل السنة المنتهية في 31 ديسمبر 2007 أو 2006. إن األسهم المصدرة لغير الموظفين عند ممارسة خيارات األسهم هي أسهم جديدة. هذا المقتطف مأخوذ من ملف ففم 10-Q المودع في 31 أكتوبر 2007. خيارات الأسهم غير المتعلقة بالموظفين قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة ل 7،250 خيارا كما في 30 سبتمبر 2007، مما أدى إلى انخفاض حوالي 27،000 في مصروفات التعويضات في الأشهر التسعة الأولى من عام 2007. وقدرت القيمة العادلة لخيارات األسهم من غير الموظفين بحوالي 20.000 باستخدام نموذج تسعير خيارات بلاك سكولز، مع معدل فائدة خال من المخاطر يتراوح بين 3.4 إلى 4.2، وتقلبات تتراوح من 40.5 إلى 71.7، والتقلب المرجح 55.4 والعمر الافتراضي المتوقع من 0.11 إلى 4.55 سنة. لم یکن ھناك خیارات لأسھم غیر الموظفین قد تم منحھا أو تم ممارستھا خلال التسعة أشھر المنتھیة في 30 سبتمبر 2007 أو 2006. ھذا المقتطف مأخوذ من التقریر المقدم من شرکة ففم 10-Q 1 أغسطس 2007. خیارات الأسھم غیر الموظفیة قامت الشرکة بإعادة قیاس القیمة العادلة ل 9،000 خيار كما في 30 يونيو 2007، مما أدى إلى تخفيض 800 8 إلى حساب التعويض في النصف الأول من عام 2007. وقدرت القيمة العادلة لخيارات الأسهم غير الموظفين بنحو 47،000 باستخدام نموذج التسعير خيار بلاك سكولز، مع معدل فائدة خال من المخاطر يتراوح بين 4،3 و 4،9، وتذبذب يتراوح بين 33،8 و 78،3، وتقلب مرجح قدره 62،4، وخيار حياة متوقع يتراوح بين 0،06 و 4،80 سنة. لم تكن هناك خيارات أسهم غير الموظفين المكتسبة أو التي تم ممارستها خلال الربع المنتهي في 30 يونيو 2007 أو 2006. هذا المقتطف مأخوذ من ملف ففم 10-Q المودع في 2 مايو 2007. خيارات غير الموظفين للأسهم قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة ل 9،000 كما في 31 مارس 2007 مما أدى إلى عدم وجود أي تأثير على مصاريف التعويضات في الربع الأول من عام 2007. وقدرت القيمة العادلة لخيارات أسهم غير الموظفين ب 56،000 باستخدام نموذج تسعير خيار بلاك سكولز مع مخاطر معدل فائدة مجاني يتراوح بين 4،5 و 5،1، وتقلب يتراوح بين 34،5 و 87،5، والتقلب المرجح 70،5، والعمر الافتراضي المتوقع من 0.31 إلى 5.04 سنوات. لم تكن هناك خيارات أسهم غير الموظفين المكتسبة أو الممارسة خلال الربع المنتهي في 31 مارس 2007 أو 2006. هذا المقتطف مأخوذ من ففم 10-Q المودع 7 نوفمبر 2006. غير الموظفين خيارات الأسهم فيما يتعلق باعتماد سفاس 123R في 1 يناير 2006 قامت الشركة بإعادة تصنيف ما يقرب من 116،000 من رأس المال المدفوع الإضافي إلى المطلوبات الحالية ل 9،000 سهم تتعلق بخيارات الأسهم القائمة المصدرة لغير الموظفين وفقا ل إيتف رقم الإصدار 00-19 محاسبة الأدوات المالية المشتقة المفهرسة إلى، ومن المحتمل استقر في، شركة 146 الأسهم الخاصة. كما قامت الشركة بإعادة تقييم القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى حوالي 55،000 كما في 30 سبتمبر 2006 والتي خفضت مصاريف التعويض بنحو 57،000 في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2006 بعد زيادة قدرها 18،000 في الربع الثالث وقد تم تسجيل قيمة هذه الخيارات كمصروفات وزيادة في رأس المال المدفوع الإضافي وفقا لرأي المصرف رقم 25. وكانت القيمة العادلة لخيارات أسهم غير الموظفين هي والتي تم تقديرها باستخدام نموذج تسعير خيارات بلاك سكولز باستخدام المجموعة التالية من الافتراضات: لم تكن هناك خيارات أسهم لغير الموظفين تم منحها أو تم ممارستها خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2006 أو 2005. الأسهم المصدرة لغير الموظفين عند ممارسة الأسهم الخيارات هي أسهم جديدة. هذا المقتطف مأخوذ من ففم 10-Q المودع في 2 أغسطس 2006. خيارات غير الموظفين الأسهم فيما يتعلق باعتماد سفاس 123R في 1 يناير 2006، قامت الشركة بإعادة تصنيف ما يقرب من 116،000 من رأس المال المدفوع الإضافي إلى المطلوبات الحالية ل 9،000 سهم تتعلق بخيارات الأسهم القائمة المصدرة لغير الموظفين وفقا ل إيتف رقم الإصدار 00-19 محاسبة الأدوات المالية المشتقة المفهرسة لشركة محتفظ بها. كما قامت الشركة بإعادة تقييم القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى حوالي 37،000 كما في 30 يونيو 2006 والتي خفضت مصاريف التعويض بنحو 78،000 في الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2006 مع 49،000 في الربع الأول و 29،000 في الربع الثاني من عام 2006. وفي وقت المنح، تم تسجيل قيمة هذه الخيارات كمصروفات وزيادة في رأس المال المدفوع الإضافي وفقا لرأي المصرف رقم 25. القيمة العادلة لغير الموظف تم تقدير خيارات األسهم باستخدام نموذج تسعير خيارات بلاك سكولز باستخدام المجموعة التالية من االفتراضات: لم تكن هناك خيارات أسهم لغير الموظفين تم منحها أو تم ممارستها خالل الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2006 أو 2005. األسهم المصدرة لغير الموظفين بناء على ممارسة خيارات الأسهم هي أسهم جديدة. هذا المقتطف مأخوذ من ففم 10-Q المودع في 5 مايو 2006. غير الموظفين خيارات الأسهم فيما يتعلق باعتماد سفاس 123R في 1 يناير 2006، قامت الشركة بإعادة تصنيف ما يقرب من 116،000 من رأس المال المدفوع الإضافي إلى المطلوبات الحالية ل 9،000 سهم تتعلق بخيارات الأسهم المعلقة الصادرة لغير الموظفين وفقا ل إيتف العدد رقم 00-19، المحاسبة عن الأدوات المالية المشتقة المفهرسة، والمحتملة في شركة 146 الأسهم الخاصة. وحسبما يقتضيه المعيار رقم 123R، قامت الشركة بإعادة قياس القيمة العادلة لهذه الخيارات إلى حوالي 67،000 في 31 مارس 2006، مما أدى إلى تخفيض مصاريف التعويضات بنحو 49،000 في الربع الأول من عام 2006. وفي وقت المنح، تم تسجيل هذه الخيارات کمصروف وزیادة في رأس المال المدفوع الإضافي وفقا لرأي بنك أبوظبي التجاري رقم 25. تم تقدیر القیمة العادلة لخیارات أسھم غیر الموظفین باستخدام نموذج تسعیر الخیار بلاك-سكولز باستخدام مجموعة الافتراضات التالیة: